Gli investitori in Hexagon (STO:HEXA B) hanno registrato rendimenti rispettabili dell'81% negli ultimi tre anni

Analisi delle azioni

Un modo semplice per trarre vantaggio dal mercato azionario è acquistare un fondo indicizzato. Ma molti di noi osano sognare rendimenti maggiori e costruire noi stessi un portafoglio. Ad esempio, ilEsagono AB (pubblicato) (STO:HEXA B) il prezzo delle azioni è aumentato del 74% negli ultimi tre anni, superando chiaramente il rendimento di mercato di circa il 31% (esclusi i dividendi). Tuttavia, i rendimenti più recenti non sono stati così impressionanti, con il titolo che ha reso solo l’11% nell’ultimo anno, compresi i dividendi.

Diamo un'occhiata ai fondamentali sottostanti nel lungo periodo e vediamo se sono stati coerenti con i rendimenti degli azionisti.

Visualizza la nostra ultima analisi per Hexagon

Per parafrasare Benjamin Graham: nel breve termine il mercato è una macchina per il voto, ma nel lungo termine è una macchina per pesare. Confrontando l’utile per azione (EPS) e le variazioni del prezzo delle azioni nel tempo, possiamo avere un’idea di come l’atteggiamento degli investitori nei confronti di un’azienda si è trasformato nel tempo.

Hexagon è riuscita a far crescere il proprio EPS del 14% annuo in tre anni, facendo salire il prezzo delle azioni. In confronto, il guadagno del 20% annuo del prezzo delle azioni supera la crescita dell’EPS. Quindi è giusto supporre che il mercato abbia un'opinione migliore dell'azienda rispetto a tre anni fa. È abbastanza comune vedere gli investitori innamorarsi di un’azienda, dopo alcuni anni di solidi progressi.

Puoi vedere come è cambiato l'EPS nel tempo nell'immagine qui sotto (fai clic sul grafico per vedere i valori esatti).

Probabilmente vale la pena notare che nell'ultimo trimestre abbiamo assistito a significativi acquisti interni, che consideriamo positivi. Detto questo, riteniamo che i trend di crescita degli utili e dei ricavi siano fattori ancora più importanti da considerare. QuestogratuitoIl report interattivo sugli utili, i ricavi e il flusso di cassa di Hexagon è un ottimo punto di partenza se desideri analizzare ulteriormente le azioni.

Oltre a misurare il rendimento del prezzo delle azioni, gli investitori dovrebbero considerare anche il rendimento totale per gli azionisti (TSR). Il TSR incorpora il valore di eventuali spin-off o aumenti di capitale scontati, insieme a eventuali dividendi, sulla base del presupposto che i dividendi vengano reinvestiti. Probabilmente, il TSR fornisce un quadro più completo del rendimento generato da un titolo. Nel caso di Hexagon, ha un TSR dell'81% negli ultimi 3 anni. Ciò supera il rendimento del prezzo delle azioni menzionato in precedenza. Questo è in gran parte il risultato del pagamento dei dividendi!

È bello vedere che gli azionisti di Hexagon hanno ricevuto un rendimento totale per gli azionisti dell'11% nell'ultimo anno. Naturalmente, questo include il dividendo. Detto questo, il TSR quinquennale del 13% annuo è ancora migliore. Va benissimo che gli addetti ai lavori abbiano acquistato azioni, ma ti suggeriamo di controllare qui per vedere a quale prezzo stavano acquistando gli addetti ai lavori.

Ci sono molte altre società che hanno insider che acquistano azioni. Probabilmente lo fainonvoglio perdermi questogratuitoelenco delle aziende in crescita che gli addetti ai lavori stanno acquistando.

Si prega di notare che i rendimenti di mercato citati in questo articolo riflettono i rendimenti medi ponderati per il mercato delle azioni attualmente scambiate sulle borse svedesi.

Scopri se Hexagon è potenzialmente sopravvalutato o sottovalutato consultando la nostra analisi completa, che includestime del valore equo, rischi e avvertenze, dividendi, transazioni privilegiate e salute finanziaria.

Hai feedback su questo articolo? Preoccupato per il contenuto?Mettiti in contatto direttamente con noi.In alternativa, invia un'e-mail alla redazione (at) simplywallst.com. Questo articolo di Simply Wall St è di natura generale.Forniamo commenti basati su dati storici e previsioni degli analisti utilizzando solo una metodologia imparziale e i nostri articoli non sono intesi come consulenza finanziaria. Non costituisce una raccomandazione all'acquisto o alla vendita di azioni e non tiene conto dei tuoi obiettivi o della tua situazione finanziaria. Il nostro obiettivo è offrirti analisi mirate a lungo termine guidate da dati fondamentali. Tieni presente che la nostra analisi potrebbe non tenere conto degli ultimi annunci aziendali sensibili al prezzo o del materiale qualitativo. Simply Wall St non ha alcuna posizione in nessuno dei titoli menzionati.